Låna

Bunden eller rörlig ränta: vad SCB:s räntor sedan 2010 visar

Att binda bolåneräntan på ett till tre år kostade 0,42 procentenheter mer än rörlig ränta i augusti 2026, enligt SCB. Med räntorna räknade som bankerna skyltar, avrundat till 2,70 och 3,10 procent, blir det 443 kr i månaden efter skattereduktion på ett lån på 1 900 000 kr, så länge den rörliga räntan står still. Vi har räknat på varje startmånad sedan september 2010. När bindningen blev billigare i efterhand var den oftast nästan gratis att köpa. Lika dyr som nu har den varit i 19 startmånader med facit. Där gick utfallet åt båda hållen.

Vad som räknas som rörlig ränta

Rörlig ränta är i praktiken en bindning på tre månader. Nordea skriver att rörlig ränta, ”även kallad 3-månadersränta, justeras var tredje månad”. Handelsbanken beskriver det på samma sätt.

SCB räknar likadant. I bankernas rapportering till räntestatistiken omfattar gruppen till och med tre månader både rörlig ränta och bindningstider upp till tre månader. Allt längre än så är bunden ränta i den här texten.

Du behöver inte välja samma bindning för hela lånet. Delar du upp bolånet i flera lån kan varje del ha sin egen bindningstid. I statistiken räknas varje del som ett eget lån. Hur det påverkar amorteringen på olika delar visar amorteringskalkylen.

Vad det kostar att binda i dag

Tabellen visar SCB:s snitt för nya och omförhandlade bolån i augusti 2026. Premien är skillnaden mot den rörliga räntan samma månad.

Premien är i procentenheter. Bankernas skyltade räntor är nominella, alltså utan ränta på ränta. Omräknat till det måttet, med betalning varje månad och avrundat till två decimaler som en skyltad ränta, är den rörliga räntan 2,70 procent och den bundna över ett till tre år 3,10 procent. Kronorna nedan och verktygets förifyllda värden räknas på de avrundade räntorna, alltså en premie på 0,40 procentenheter. Oavrundat är den 0,41.

Finansinspektionens median för bostadsköparnas nya bolån 2024 var 1,9 miljoner kronor. På ett sådant lån kostar bindningen över ett till tre år 7 600 kr mer om året än rörlig ränta, före skattereduktion. Efter skattereduktionen är det 5 320 kr, eller 443 kr i månaden. Under tre år blir det 15 960 kr, om den rörliga räntan ligger kvar där den är. Lånet antas inte amorteras.

Brytpunkten är lätt att formulera. Bindningen går jämnt upp om den rörliga räntan i snitt ligger på den bundna nivån under hela bindningstiden. Det är 3,15 procent i SCB:s mått och 3,10 procent räknat som bankerna skyltar, alltså i snitt 0,42 procentenheter över dagens rörliga ränta i SCB:s mått och 0,40 med de avrundade skyltade räntorna. Stiger den mer blir bundet billigare. Stiger den mindre, eller sjunker den, blir rörligt billigare.

Så här ser samma lån ut med rörlig ränta om den stiger. En procentenhet till, från 2,70 till 3,70 procent, kostar 1 108 kr mer i månaden efter skattereduktion. Två procentenheter kostar 2 217 kr mer. Räntan ligger då fortfarande under 100 000 kr om året, så reduktionen är 30 procent hela vägen.

Utfallet för varje startmånad sedan 2010

Finansinstitutet har räknat på varje startmånad sedan september 2010 i SCB:s statistik. För varje månad jämför vi den bundna räntan den månaden med vad den som valde rörligt i stället betalade i snitt under de följande tre åren. Den sista startmånaden med tre års facit är september 2023.

Fördelningen är jämn i antal men inte i storlek. När bundet vann var fördelen som störst 2,27 procentenheter, för den som band i december 2021 just innan räntorna steg. När rörligt vann var fördelen som störst 1,00 procentenheter, vid start i april 2011.

I kronor på ett lån på 1 900 000 kr betyder det att bindningen från december 2021 sparade 126 269 kr på tre år, före skattereduktion. Bindningen från april 2011 kostade 54 917 kr mer. Efter skattereduktionen är båda beloppen 30 procent lägre, eftersom räntan på ett sådant lån låg under 100 000 kr om året.

Ettårsbindningen blev oftast billigare, men med små marginaler åt båda hållen.

Ettårsbindningen går också att följa längre bakåt. Från september 2005 blev den billigare i 167 av 241 startmånader. Rörligt vann som mest med 2,72 procentenheter, för den som band i oktober 2008 strax innan räntorna föll.

För fem år är bilden den omvända. Rörligt vann i 93 av 133 startmånader. Av dem som började 2010 till 2017 blev bindningen billigare i ingen av 88.

Så dyr har bindningen sällan varit

Den bundna räntan över ett till tre år har sedan 2010 oftast legat mycket nära den rörliga. Mitt i fördelningen var premien 0,02 procentenheter. Av de 79 startmånader då bindningen blev billigare kostade den högst 0,10 procentenheter att köpa i 64.

Premien har bara varit lika hög som nu i 23 av 192 månader. Av dem har 19 hunnit få tre års facit. De fördelar sig på två perioder med motsatt utfall.

• September 2010 till juni 2011. Bindningen blev billigare i 3 av 10 startmånader.
• April 2022 till december 2022. Bindningen blev billigare i 9 av 9 startmånader.

Under den första perioden sjönk räntorna under bindningstiden. Den som band betalade då för en trygghet som inte behövdes. Under den andra fortsatte räntorna att stiga, så bindningen blev billigare trots premien.

Hade premien varit 0,42 procentenheter i varje startmånad sedan september 2010 hade bindningen blivit billigare i 36 av 157 fall. Så ofta steg den rörliga räntan mer än så i snitt under de följande tre åren.

Därför kostar bunden ränta extra just nu

En bunden ränta följer de längre marknadsräntorna. Finansinspektionen konstaterar i sin bolånerapport att lägre marknadsräntor med längre löptider 2024 ”återspeglades i de bundna bolåneräntorna”.

Styrräntan spelar roll, men marknadsräntorna rör sig också på egen hand. SBAB förklarar att de ”påverkas i förväg av förväntningar om vad Riksbanken kommer att göra längre fram”.

I år har de gått isär. Styrräntan har legat på 1,75 procent, medan räntan på bostadsobligationer med två års löptid var 3,16 procent den 25 september 2026, enligt Riksbanken. Med fem års löptid var den 3,58 procent.

Riksbanken bedömde själv den 24 september 2026 att räntehöjningar inleds i år om utsikterna står sig. Banken räknade med en styrränta på 2,3 procent i snitt 2027. Det är Riksbankens bedömning, inte vår. Vi gör inga ränteprognoser.

Räkna på din bindning

Fyll i de räntor banken erbjuder dig. Verktyget visar vad bindningen kostar i månaden efter skattereduktion, var brytpunkten ligger och vad utfallet hade blivit om den rörliga räntan ändras lika mycket som i SCB:s historik.

Vad en högre ränta gör med hela hushållets ekonomi räknar bolånekalkylen ut. Där får du också den ränta där överskottet i din kalkyl tar slut, ett mått på hur stor höjning du klarar utan att binda.

Vad hushållen väljer

Rörlig ränta är det vanliga valet. I juni 2026 hade 80 procent av dem som tog ett nytt bolån eller omförhandlade sitt rörlig ränta, enligt Finansinspektionen.

Bland bostadsköparna 2024 valde över 78 procent enbart rörlig ränta medan bara omkring 1,6 procent hade en vägd bindningstid över tre år. Finansinspektionen skriver att ökningen det året troligen berodde på hushållens förväntningar på räntan. Under 2020 och 2021 valde runt 35 procent av de nya låntagarna rörligt.

Det var också de åren bindningen blev billigare i varje startmånad i vår uträkning. Den som band 2020 och 2021 gjorde det när bindningen var billigare än rörligt, strax innan räntorna steg.

Skattereduktionen ändrar sällan valet

Räntan ger skattereduktion med 30 procent oavsett bindning. Både den bundna och den rörliga kostnaden krymper därför lika mycket. Premien efter skatt blir 70 procent av premien före.

Undantaget är stora lån. Över 100 000 kr i ränta per person och år är reduktionen bara 21 procent. Med dagens bundna ränta över ett till tre år nås gränsen vid ett lån på omkring 3,2 miljoner kronor per låntagare. Över den nivån kostar premien mer efter skatt än 70 procent av beloppet före. Hur reduktionen räknas går vi igenom i ränteavdrag.

Priset för att ändra dig

Rörlig ränta är lätt att lämna. Nordea skriver att du med tremånadersränta när som helst under perioden kan välja en annan bindningstid. Handelsbanken skriver att du inte betalar ränteskillnadsersättning för ett lån bundet på tre månader, även om du löser det i förtid.

En bindning är svårare att ta sig ur. Löser du lånet före bindningstidens slut, för att du säljer bostaden, byter bank eller vill binda om, kan banken ta ut ränteskillnadsersättning. Lagen sätter ett tak för ersättningen. Hur taket räknas beror på om räntan bands före eller efter den 1 juli 2025. Vad det blir i kronor räknar vi på i lösa lån i förtid.

Ersättningen blir i regel noll om marknadsräntorna har stigit sedan du band. Den blir störst när de har fallit, alltså när ett byte till lägre ränta lockar mest.

Den dag bindningen löper ut kan du lösa lånet utan kostnad, men bara om du har sagt upp det i tid. Finansinspektionens allmänna råd definierar ränteändringsdagen som dagen då du kan lösa krediten utan kostnad ”om uppsägningstid eller uppsägningsperiod har iakttagits”. Säger du upp lånet till den dagen utan att hålla uppsägningstiden får banken enligt samma råd räkna ersättningen till nästa ränteändringsdag.

När bindningstiden löper ut

Dagen då den nya perioden börjar kallas villkorsändringsdag. Är bindningen längre än tre månader bör banken skriftligt och minst en månad i förväg påminna dig om när den löper ut, enligt Finansinspektionens allmänna råd FFFS 2025:10. Allmänna råd är inte bindande på samma sätt som en lag.

Påminnelsen bör enligt samma råd säga fyra saker.

1. Vilka villkorsperioder, amorteringsvillkor och räntevillkor banken erbjuder. För räntevillkoren bör banken ange från vilket datum uppgifterna gäller och att den erbjudna räntan kan ändras på villkorsändringsdagen.
2. Hur en uppsägning av lånet går till.
3. Vad som händer med lånet om du inte svarar.
4. Bankens rätt till ränteskillnadsersättning.

Finansinspektionen har föreslagit nya allmänna råd från den 20 november 2026 med samma påminnelse. Förslaget skickades på remiss den 20 maj 2026 och var inte beslutat när vi läste det.

Svarar du inte styr ditt avtal. Fyra banker beskriver sitt standardval så här.

Andra bankers villkor har vi inte gått igenom. Läs vad din påminnelse säger.

Vilken ränta du får beror på avtalet. Har bolånet en sammanlagd löptid på minst tio år och en ränta som binds i minst tre månader åt gången, får banken när bindningen löper ut sätta räntan till den ränta den då allmänt tar för nya lån av samma slag. Det gäller bara om avtalet har ett förbehåll om det. Regeln står i 17 § andra stycket konsumentkreditlagen (2010:1846). För avtal från den 20 november 2026 står samma regel i 8 kap. 20 § i den nya lagen.

Villkorsändringsdagen är därför också ett tillfälle att jämföra. Du kan välja ny bindning eller flytta lånet, med de villkor för uppsägning som står ovan. Hur du jämför din ränta med bankens snitt står i förhandla bolåneräntan.

Förutsägbarhet mot förväntad kostnad

Valet går att ställa upp som två frågor. Den ena är vad tryggheten kostar i dag. Den andra är vad en höjning skulle göra med just din ekonomi.

• Bunden ränta ger en månadskostnad som inte ändras under bindningstiden. Priset är premien, plus ränteskillnadsersättningen om du behöver lösa lånet i förtid.
• Rörlig ränta har sedan 2010 i genomsnitt kostat ungefär lika mycket som en bindning på ett till tre år. I gengäld följer kostnaden räntan, så en höjning märks inom tre månader.
• Delad bindning gör båda effekterna mindre. Varje del av lånet får sin egen bindning och sin egen villkorsändringsdag.
• Räntetak är ett fjärde upplägg. Nordea erbjuder rörlig ränta med en högsta nivå i två eller fem år mot en premie som betalas hela perioden, även om lånet löses i förtid. Den 16 september 2026 var premien 0,35 procent med takräntan 3,96 procent för två år och 0,45 procent med takräntan 4,56 procent för fem år. Att låsa en framtida bindning i förväg har vi inte hittat i de svenska bankvillkor vi har läst.

Vanliga frågor